Performances cumuléesDonnées arrêtées au 31/05/2026
1 an+14.74%
3 ans+37.17%
5 ans+26.78%
Performances calendairesDonnées arrêtées au 31/05/2026
2026 (YTD)+8.86%
2025+9.07%
2024+6.59%
2023+12.13%
Indicateurs de risque
SRI
1
2
3
4
5
6
7
Volatilité 3 ans10.5 %
Perte max. 3 ans-12.1 %
Sharpe 3 ans0.58
Commentaire de gestionRapport du 30/04/2026
30/04/2026
Contribution: la performance du fonds sur le mois vient essentiellement de la stratégie Long Equity avec une contribution positive de +10,69%. Les principaux contributeurs positifs à la performance sont Micron (+1,52%), Arista Networks (+0,92%) et Prysmian (+0,83%). À l’inverse, les principaux contributeurs négatifs sont les options de vente Nasdaq (-0,29%), UCB (-0,29%) et GE Healthcare (-0,28%).
Long Equity: la position en Safran (FR) a été entièrement cédée. Short Equity: aucun changement majeur n'a été apporté au portefeuille. Merger Arbitrage: les offres sur Sealed Air (US), Hologic (US), Just Group (GB), Air Lease (US), Amicus Therapeutics (US), Onestream (US) et JDE Peet's (NL) ont été clôturées avec succès.
Tail Risk Hedging: le portefeuille atténue sa sensibilité aux chocs économiques et financiers extrêmes grâce à des options de vente sur le S&P 500 (décembre 2026), à des options de vente dual digitales sur le S&P 500 lié au taux américain à 2 ans ainsi qu’au taux de change USD/JPY (échéances novembre 2026 à février 2027), et à des dérivés de crédit sur le secteur bancaire européen. VARENNE VALEUR A-EUR INFORMATION MENSUELLE (A-EUR) - 30 AVRIL 2026
Contribution: la performance du fonds sur le mois vient essentiellement de la stratégie Long Equity avec une contribution positive de +10,69%. Les principaux contributeurs positifs à la performance sont Micron (+1,52%), Arista Networks (+0,92%) et Prysmian (+0,83%). À l’inverse, les principaux contributeurs négatifs sont les options de vente Nasdaq (-0,29%), UCB (-0,29%) et GE Healthcare (-0,28%).
Long Equity: la position en Safran (FR) a été entièrement cédée. Short Equity: aucun changement majeur n'a été apporté au portefeuille. Merger Arbitrage: les offres sur Sealed Air (US), Hologic (US), Just Group (GB), Air Lease (US), Amicus Therapeutics (US), Onestream (US) et JDE Peet's (NL) ont été clôturées avec succès.
Tail Risk Hedging: le portefeuille atténue sa sensibilité aux chocs économiques et financiers extrêmes grâce à des options de vente sur le S&P 500 (décembre 2026), à des options de vente dual digitales sur le S&P 500 lié au taux américain à 2 ans ainsi qu’au taux de change USD/JPY (échéances novembre 2026 à février 2027), et à des dérivés de crédit sur le secteur bancaire européen. VARENNE VALEUR A-EUR INFORMATION MENSUELLE (A-EUR) - 30 AVRIL 2026